每(mei)經記者｜宋欽章    每(mei)經編(bian)輯(ji)｜陳旭    

B2C跨境電(dian)商支付與B2B外貿支付，是目(mu)前非銀跨境支付服務(wu)商角逐的兩大關鍵(jian)賽道。

隨著B2C跨境電商支付服務市場成為競爭紅海，越來越多的跨境支付服務商開始在小額B2B外貿交易領域尋求增量。

過去，B2B外(wai)貿支(zhi)付(fu)服(fu)務(wu)一(yi)直是傳統(tong)(tong)銀(yin)行的地(di)盤，但傳統(tong)(tong)銀(yin)行的服(fu)務(wu)重心更偏向于大型客(ke)戶，小(xiao)型外(wai)貿公(gong)司往往因為交(jiao)易規(gui)模(mo)小(xiao)、頻次高(gao)，難以獲(huo)得傳統(tong)(tong)銀(yin)行的高(gao)效服(fu)務(wu)。不過，這卻(que)恰(qia)好給非(fei)銀(yin)跨境支(zhi)付(fu)服(fu)務(wu)商帶來(lai)了(le)商機(ji)。

近日，跨境(jing)(jing)支(zhi)付(fu)服務商(shang)XTransfer的(de)(de)人士告(gao)訴《每(mei)日經濟新(xin)聞》記(ji)者，目(mu)前非洲、拉美等(deng)新(xin)興市場(chang)吸引了(le)大量(liang)中國(guo)外貿(mao)企業，這為支(zhi)付(fu)服務商(shang)提供了(le)發展機會。但(dan)在很(hen)多小幣種的(de)(de)發展中國(guo)家(jia)，展業環(huan)境(jing)(jing)變得更加復雜，支(zhi)付(fu)服務商(shang)的(de)(de)本地收款、反洗錢風控等(deng)核心能力(li)面臨著(zhu)重(zhong)要考驗。

新興市場、“新三樣”為外貿企業帶來掘金機遇

近年來，受中(zhong)(zhong)美貿(mao)易糾紛(fen)等因素影響(xiang)，中(zhong)(zhong)國外貿(mao)企業對美國市(shi)場(chang)的依賴度呈下降態勢，并逐漸轉(zhuan)向(xiang)東南亞、非洲、拉美等新興市(shi)場(chang)。而非銀跨境(jing)支(zhi)付服(fu)務商正在這一變化中(zhong)(zhong)，尋找新的市(shi)場(chang)機遇。

8月26日(ri)，在XTransfer于廣州主辦的“2025未(wei)來外(wai)貿大會(hui)”上(shang)，XTransfer創(chuang)始人鄧國標(biao)在現場公(gong)布了近年來該企業對美外(wai)貿收款量占比(bi)發(fa)生的變(bian)化——逐(zhu)漸從2018年的22%下降至2025年年初的9%，再至2025年6月的8.6%。

鄧國標在(zai)未來外貿(mao)大會上作主(zhu)題分享  每(mei)經記者 宋欽章 攝

與(yu)此同時，面(mian)對(dui)美國(guo)市場占比下降的缺(que)口(kou)，新興市場正在(zai)(zai)快速補位(wei)。在(zai)(zai)上述(shu)大會現(xian)場公布的《2025年7月全國(guo)中小微企業B2B貨物出口(kou)貿易“采(cai)購經(jing)理人指數(shu)”》（XTransfer PMI）顯示(shi)，全球重(zhong)點(dian)出口(kou)區域(yu)(yu)(yu)中，PMI排名由(you)高(gao)到低依次(ci)是(shi)非洲(zhou)、金(jin)磚國(guo)家、歐盟、拉美、東南亞、RCEP（《區域(yu)(yu)(yu)全面(mian)經(jing)濟伙伴關(guan)系協定》）成員、北美（上述(shu)區域(yu)(yu)(yu)間(jian)存在(zai)(zai)重(zhong)疊(die)）。其中，非洲(zhou)國(guo)家出口(kou)PMI錄得最高(gao)，尤(you)其是(shi)出口(kou)訂單指數(shu)表現(xian)遠(yuan)超其他區域(yu)(yu)(yu)。

在出口(kou)(kou)產業方面，鄧國標(biao)表(biao)示，以鋰電(dian)池(chi)(chi)、新(xin)能源汽車、太陽能電(dian)池(chi)(chi)為代表(biao)的(de)“新(xin)三樣(yang)”，其出口(kou)(kou)訂單指數、價格(ge)指數明顯高于大盤，出口(kou)(kou)目的(de)地呈現多元化(hua)趨勢。東南(nan)亞已成為“新(xin)三樣(yang)”產品(pin)的(de)重要(yao)出口(kou)(kou)目的(de)地之一，對(dui)越南(nan)、泰國和(he)馬(ma)來(lai)西亞等(deng)國出口(kou)(kou)的(de)電(dian)動汽車和(he)電(dian)池(chi)(chi)增長明顯。面向歐洲(zhou)市場的(de)“新(xin)三樣(yang)”出口(kou)(kou)同樣(yang)火熱。

而(er)在(zai)拉美和非(fei)洲，基建(jian)(jian)需求(qiu)更大。來自(zi)福建(jian)(jian)省、主要從事(shi)瓷磚等(deng)(deng)建(jian)(jian)材出口的Lemon向記者透露，以秘魯、哥倫比亞、智(zhi)利等(deng)(deng)為代表的拉美國家基建(jian)(jian)相對落(luo)后。他通過在(zai)當地(di)設立(li)辦事(shi)處，并與本地(di)貨代公司合作(zuo)開發新客戶，近幾年(nian)(nian)的出口量每年(nian)(nian)都在(zai)遞增(zeng)。

圖片來源：艾瑞咨(zi)詢《2025年(nian)全球跨境(jing)支付服務行業洞察(cha)報告(gao)》

在這樣的(de)變化背(bei)后，以中小微為(wei)主體的(de)民營外貿企業已成長為(wei)一(yi)支關(guan)鍵力量(liang)。據海(hai)關(guan)總署(shu)披(pi)露，2025年1~7月，民營企業出口總值達(da)到9.8萬億元，同比實(shi)現兩位數增(zeng)長。

在拓展新興市場的過程中，這些中小微(wei)外(wai)貿企業也面臨著(zhu)諸多(duo)挑(tiao)戰，其中跨境(jing)支付問題尤為(wei)突出。

比較常(chang)見的問(wen)題是，如果通過(guo)傳統(tong)跨境支付方式(shi)，部分國家需(xu)要經過(guo)更多(duo)的中間行，手(shou)續費高昂，且到賬時間長；另(ling)外，部分市(shi)場基礎設(she)施不完(wan)善、美(mei)元儲備短缺(que)等問(wen)題，導致資金難以合規收回。這(zhe)些問(wen)題嚴重影(ying)響外貿企業(ye)的資金結算效率和利(li)潤。

對于收款(kuan)難、到(dao)賬慢(man)(man)的問(wen)題，Lemon感同身受(shou)。他告(gao)訴記者，在企業發(fa)展初期，他主要(yao)(yao)通過(guo)傳(chuan)統銀行(xing)收款(kuan)，到(dao)賬慢(man)(man)的問(wen)題比較突出，甚(shen)至需(xu)要(yao)(yao)5~7個(ge)工(gong)作日。“比如(ru)秘魯、菲律賓(bin)、柬埔(pu)寨等國，銀行(xing)需(xu)要(yao)(yao)企業方提供各種(zhong)單據，審核流程非常慢(man)(man)，需(xu)要(yao)(yao)多(duo)個(ge)領導審批，有時一個(ge)月才能(neng)收到(dao)這筆款(kuan)。”

來自廣東省、主營汽車表面清潔耗材外貿的Grace女士也有同樣的感受。早年，她主要通過香港離岸賬戶進行收款，但這需要她頻繁從內地前往香(xiang)港(gang)處理(li)收款問(wen)題，一度令(ling)她十分(fen)頭(tou)疼。盡管(guan)后來(lai)可以(yi)傳真傳送資料(liao)，但部分(fen)銀行(xing)處理(li)問(wen)題的(de)效率(lv)，仍讓她難以(yi)滿意。

這樣的(de)(de)問題對于小(xiao)型(xing)外貿企業來說(shuo)更加明(ming)顯，原(yuan)因(yin)是傳(chuan)統銀行(xing)的(de)(de)服(fu)務重心更偏向于大型(xing)客戶，而小(xiao)型(xing)外貿公司往往因(yin)為交易規模(mo)小(xiao)，難以獲得傳(chuan)統銀行(xing)的(de)(de)高效服(fu)務。不過，這卻恰好(hao)給非銀跨境(jing)支付服(fu)務商(shang)帶來了(le)商(shang)機。

Lemon和Grace告訴記(ji)者(zhe)，他們目前(qian)已經轉(zhuan)向XTransfer這類跨境支(zhi)付服(fu)務商，手(shou)續費相較于原來(lai)便宜很多，收款(kuan)到賬(zhang)速(su)度也提升了不少。

記(ji)者了解到，伴隨著小額B2B外貿涌現(xian)出的市(shi)場需求(qiu)，近幾年(nian)不少跨境(jing)支(zhi)付(fu)服務(wu)(wu)商開始在B2B外貿領域尋找業務(wu)(wu)增量。

圖片來源：艾瑞(rui)咨詢《2025年全球跨境支付服務行業(ye)洞察(cha)報(bao)告》

本地收款、反洗錢風控等核心能力成為看家本領

然(ran)而(er)，實現從B2C到B2B的(de)跨越并(bing)非易(yi)事。

B2C主要集中(zhong)在亞馬遜等電商(shang)平臺上，業(ye)務數據(ju)相對規范且容(rong)易(yi)獲(huo)得。而B2B外(wai)貿則更加(jia)“復雜(za)”和“原始”，這對跨境支付(fu)服(fu)務商(shang)提(ti)出了挑戰(zhan)。

首先是本(ben)地(di)(di)收款。除(chu)了合規資質這(zhe)一門檻（主要依賴本(ben)地(di)(di)拿(na)牌(pai)照或與當地(di)(di)金融(rong)機構合作），部分新興地(di)(di)區基礎設施不(bu)完善(shan)、合規環境復雜(za)、支付(fu)習慣(guan)差異(yi)等問題也(ye)給跨境支付(fu)帶來了更多現實難題。

“在不少發(fa)展中國(guo)家，其實當(dang)(dang)地(di)網絡基礎(chu)條(tiao)件很差，我(wo)們必須把自(zi)身App的安裝包優化(hua)到最小。為了優化(hua)當(dang)(dang)地(di)訪(fang)問的速度，我(wo)們經常派工程(cheng)師飛到全(quan)球各國(guo)，住在當(dang)(dang)地(di)的酒(jiu)店尋找最優的網絡訪(fang)問方案。一些國(guo)家的客戶(hu)也反(fan)饋當(dang)(dang)地(di)的短(duan)信驗證碼(ma)收不到，我(wo)們經過(guo)大半年的努力，才把這個問題逐步解決(jue)掉。”鄧國(guo)標坦言。

記者獲悉，目前很(hen)多跨境支付(fu)服(fu)務(wu)商(shang)正在著(zhu)力構建(jian)新興市(shi)場的(de)本(ben)(ben)地化金(jin)融網絡，從(cong)而讓(rang)中國的(de)供(gong)應商(shang)能夠像(xiang)本(ben)(ben)地賬(zhang)戶(hu)一樣收款，無需(xu)開(kai)立海外(wai)主體，直接收取本(ben)(ben)地貨幣。

其次是反(fan)洗(xi)錢(qian)風控難題(ti)。這也是鄧國(guo)標在演(yan)講中提到的最(zui)大挑戰。“出(chu)了國(guo)門會發(fa)現，洗(xi)錢(qian)的操作手(shou)法豐富(fu)多(duo)樣，識別(bie)起來也非常困(kun)難，所以我們的風控團隊需要(yao)非常快(kuai)速(su)地去(qu)學習(xi)和適(shi)應。”

XTransfer方(fang)面告訴《每日經濟新聞》記者，之所(suo)以B2B外貿跨境支(zhi)付風控難度高(gao)，有三大原因：

一是(shi)不(bu)同于B2C貿易具備“供貨方(fang)—平臺—買家”的清(qing)晰結(jie)構，B2B貿易模(mo)式多樣(yang)，參(can)與(yu)角色(se)復雜，信息(xi)鏈條難(nan)以打通(tong)；

二(er)是B2C數據多為平臺生成(cheng)，具備標準化、結(jie)構化特點，而B2B交易數據往(wang)往(wang)依(yi)賴紙(zhi)質(zhi)合同(tong)、線(xian)下(xia)溝(gou)通等方式，信息碎(sui)片化嚴重(zhong)，且存在較(jiao)高的偽造風險(xian)；

三(san)是B2C貿易通(tong)常由電(dian)商平臺承擔(dan)主要風控職能(neng)，銀行或第三(san)方(fang)機構責任更輕，而(er)B2B領域缺乏類(lei)似“平臺型”的(de)中間(jian)方(fang)，支付服務商必須(xu)具備獨立(li)、全流程的(de)風控能(neng)力(li)。

每經記者獲悉，得益于大數(shu)據、AI等(deng)技(ji)術的應用，目前跨境支付服務商的合規效能正在顯著提升(sheng)。

鄧(deng)國標舉了一個例子(zi)：“比如墨西哥用戶(hu)在認證的(de)時候，我(wo)們會根據(ju)客戶(hu)提供(gong)的(de)基礎信(xin)息，在全網搜(sou)索相(xiang)關(guan)數據(ju)，包含公司網站、社交(jiao)網絡、海(hai)關(guan)數據(ju)、B2B交(jiao)易平(ping)臺(tai)店鋪，甚(shen)至谷歌地(di)圖等。然后通過(guo)大模型(xing)對這些非(fei)結(jie)構化(hua)、多語言(yan)的(de)數據(ju)進行(xing)分析，輸出客戶(hu)從(cong)事(shi)的(de)行(xing)業、預(yu)計的(de)年(nian)交(jiao)易量等結(jie)構化(hua)數據(ju)字段，這對陌生(sheng)客戶(hu)的(de)風(feng)控審核起到了重要的(de)參考(kao)作用。”

艾瑞咨詢8月(yue)28日(ri)發布的《2025年(nian)全(quan)(quan)球跨境支(zhi)付(fu)服務行業洞察(cha)報告》顯示(shi)，當前(qian)各地市場存在交易身(shen)份不實、信(xin)用卡拒付(fu)、物流(liu)拒收(shou)套取退款等(deng)(deng)欺詐風險，如何安(an)全(quan)(quan)且高(gao)效地加以應對，是對跨境商(shang)家和(he)服務商(shang)的考驗之一。頭部跨境支(zhi)付(fu)服務商(shang)具備完善(shan)且高(gao)標(biao)準(zhun)的合規(gui)和(he)風控(kong)能力，結合AI、大數(shu)(shu)據(ju)技術實現全(quan)(quan)鏈路智能風險防控(kong)，可以在監管合規(gui)、資金安(an)全(quan)(quan)、數(shu)(shu)據(ju)安(an)全(quan)(quan)等(deng)(deng)方面更好地賦(fu)能貿易企業。

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